ПРОДОВЖУЄТЬСЯ
Дізнайтеся, як працює слідування за трендом у криптовалюті, які стратегії для визначення та торгівлі трендами, коли тренди зазнають невдачі, і як управляти позиціями слідування за трендом у 2026 році.
Слідування за трендом: Торгівля з ринковим імпульсом
Слідування за трендом є однією з найстаріших і найчастіше підтверджених стратегій торгівлі, заснованою на емпіричному спостереженні, що активи, які знаходяться в русі, схильні залишатися в русі. Замість спроб передбачити, коли тренд почнеться чи закінчиться, ті, хто слідує за трендом, ідентифікують існуючі тренди та торгують у їхньому напрямку, залишаючись з трендом, поки не з'являться докази, що він розвернувся.
У криптовалюті слідування за трендом є особливо актуальним, тому що криптоактиви демонструють сильні характеристики імпульсу. Під час бичачих ринків активи з нещодавнім сильним виконанням схильні продовжувати перевершувати. Під час ведмежих ринків слабкість породжує подальшу слабкість. Аномалія імпульсу, задокументована в академічних фінансах, є особливо вираженою у криптовалюті.
Слідування за трендом не є стратегією швидкого збагачення. Воно зазвичай включає багато невеликих втрат і менше більших прибутків, вимагаючи від трейдерів підтримувати дисципліну в періоди непостійних, помилкових ринків перед вигодою від часом тривалого тренду.
Виявлення трендів: ковзні середні та вищі максимуми/міліметри
Перший виклик у слідуванні за трендом — це визначення і ідентифікація тренду, за яким ви хочете слідувати. Для цієї мети існує декілька інструментів.
Ковзні середні згладжують дані про ціну, щоб виявити напрямок основного тренду. Найбільш поширені прості ковзні середні — це 50-денна та 200-денна. Ціна, яка перевищує свою 200-денну MA, зазвичай розглядається як довгостроковий висхідний тренд. Перехрещення коротших середніх над довшими (золотий перетин: 50-денна перетинає 200-денну) є відомим бичачим сигналом, тоді як смерть (50-денна перетинає нижче 200-денної) є ведмежою.
Аналіз структури ринку з використанням вищих максимумів і вищих мінімумів для висхідних трендів, або нижчих максимумів і нижчих мінімумів для низхідних трендів, забезпечує правилами визначене поняття тренду, не залучаючи налаштування індикаторів. Висхідний тренд залишається, поки кожен відкат робить вищий мінімум, ніж попередній. Зворотний тренд підтверджується, коли ціна не здатна встановити новий максимум і знижується нижче за найостанніший вищий мінімум.
Ключова дисципліна у визначенні тренду — вибір таймфрейму і дотримання його. Перемикання між таймфреймами, залежно від того, що здається найсприятливішим у будь-який момент, є несистемним і підриває систематичний аналіз.
Стратегії входу та виходу за трендом
Специфічні механізми, коли входити та виходити з позицій, що слідують за трендом, значно впливають на прибутки.
Входи при відкатах в усталених висхідних трендах зменшують ризик входу, купуючи за тимчасово зниженими цінами в межах тренду. Замість того, щоб купувати, коли імпульс найсильніший, очікування відкату до ключового рівня підтримки, ковзного середнього або лінії тренду забезпечує більш сприятливий вхід з чіткішим стоп-лоссом.
Входи при проривах займають позиції, коли ціна пробиває опір на обсягах, захоплюючи ранні стадії нового тренду. Входи при проривах пропонують потенційно раннє розміщення, але супроводжуються вищим ризиком хибних проривів. Дисципліна чекати денного закриття вище опору перед діями зменшує кількість хибних входів при проривах.
Виходи часто є складнішою частиною. Ті, хто слідує за трендом, використовують трейлінг-стопи, які слідують за ціною на визначеній відстані і фіксують прибуток, коли тренд розвивається, виходи за допомогою ковзного середнього, коли ціна закривається нижче середнього, або цільові виходи на визначених рівнях опору.
Коли тенденції зазнають невдачі: управління хлистовими рухами
Слідування за трендом зазнає невдачі під час нестабільних, бічних ринків, де ціни коливаються, не встановлюючи чіткого напрямкового імпульсу. За таких умов сигнали тренду часто породжують хибні початки, входи швидко зупиняються з невеликими втратами, і стратегія накопичує серію втрат, перш ніж умови покращаться.
Ця поведінка, яка називається лагом, є основною проблемою слідування за трендом. Керування нею вимагає дисципліни і визнання того, що періоди втрат є нормальною характеристикою стратегій слідування за трендом, а не свідченням того, що підхід зламався.
Фільтри, що знижують частоту торгівлі на нестабільних ринках, покращують результати. Фільтри волатильності, що зменшують розмір позицій, коли волатильність дуже висока, або пропускають сигнали, коли ринкові умови бічні, зменшують кількість хибних сигналів. Індикатори сили тренду, такі як ADX (середній індекс напрямку), вимірюють, наскільки сильно розвинений тренд, і можуть бути використані для відбору входів під час слабких умов тренду.
Систематичне vs. Дискреційне Слідування за Трендом
Слідування за трендом може бути реалізоване систематично, з попередньо визначеними правилами, що виконуються послідовно, або довільно, з правилами, що надають структуру, модифіковану судженням.
Систематичне слідування за трендом застосовує правила входу та виходу механічно, незалежно від думки чи переконання щодо короткострокового напрямку. Його перевага — це постійність: стратегія ніколи не піддається впливу емоцій або короткострокових міркувань. Його обмеження — це жорсткість: воно не може адаптуватися до дійсно незвичайних умов, що виходять за межі його набору правил.
Довільне слідування за трендом використовує аналіз трендів як структуру, але застосовує судження про те, коли сигнали є більш чи менш надійними, виходячи з контексту ринку, фундаментального фону та якісної оцінки якості тренду. Його перевага — адаптивність. Його обмеження — це введення когнітивних упереджень, яких уникає систематичний підхід.
Для більшості роздрібних трейдерів найкраще підходить легкий систематичний підхід: визначені правила для ідентифікації трендів, входження в позиції та розміщення стопів, з обмеженою дискрецією, що застосовується лише до незвичайних ринкових умов, де підхід на основі правил має явну слабкість.
Дотримання тренду: Терпіння та дисципліна понад прогнозування
Слідування за трендом не вимагає прогнозування, куди підуть ринки. Це вимагає визначення, куди вони рухаються зараз, і підтримки позицій у цьому напрямку з постійною дисципліною через неминучі періоди невизначеності та хибні сигнали.
Привабливість стратегії полягає у її логічній основі: тренди існують, вони тривають, і торгівля з ними, а не проти них, є розумним підходом, який працює на різних ринках і протягом десятиліть.
Виклик полягає у психологічній складності прийняття багатьох невеликих збитків під час нестабільних ринків, підтримки впевненості під час спадів та утримання позицій через нормальну волатильність без передчасного виходу. Трейдери, які послідовно виконують стратегію слідування за трендом, зазвичай перевершують тих, хто розуміє її теоретично, але не може підтримувати дисципліну на практиці.
Ця інформація, включаючи будь-які думки та аналізи, призначена лише для освітніх цілей і не є фінансовою порадою чи рекомендацією. Ви завжди повинні проводити власне дослідження перед прийняттям будь-яких інвестиційних рішень і несете повну відповідальність за свої дії та інвестиційні рішення.
Послуги Freedx не призначені для жителів Сполучених Штатів, Канади та Об’єднаних Арабських Еміратів, а також для будь-якої особи в юрисдикції, де таке використання було б суперечним місцевим законам чи нормативним актам.
© 2025 Freedx, всі права захищено